Tasarruf fonu için emeklilik fonu nasıl seçilir? Son tasarruflar: gelecekteki emekliliğiniz için devlet dışı bir emeklilik fonu nasıl seçilir

Çalışan tüm vatandaşların maaşlarının bir kısmını emeklilik fonuna yatırmaları gerekmektedir. Bu durumda emeklilik parası, depolanmak üzere hem devlet fonlarına hem de özel fonlara aktarılabilir. Peki özel vakıflar nasıl çalışır? Devlet dışı emeklilik fonlarının notu nasıl görünüyor? Peki hangi NPF'ler en iyisidir? Aşağıda bu soruların cevaplarını bulacağız.

NPF'ler nedir ve nasıl çalışırlar?

Devlet dışı emeklilik fonları (NPF'ler), emeklilik tasarruflarının oluşumu, muhasebesi ve ödenmesiyle ilgilenen özel kuruluşlardır. Bu kuruluşların faaliyetleri, Rusya Federasyonu yasaları ve Medeni Kanun tarafından düzenlenmektedir. NPF'ler özellikleri bakımından emeklilik sektöründe yer alan benzer devlet fonlarına çok benzemektedir. İşlevleri aşağıdaki gibidir:

• Emeklilik tasarruflarının ödenmesi.
• Müşterinin hesabındaki fonların muhasebeleştirilmesi.
• Müşterilerinizin parasını mutlaka karşılığını alacağınız güvenilir projelere yatırın.
• Yatırım sırasında elde edilen gelir dikkate alınarak müşterilerin nakit tasarruflarının oluşturulması.

Fonların işleyişine ilişkin ekonomik model aşağıdaki gibidir:

• Bireyler ve tüzel kişiler, devlet dışı bir emeklilik fonuna emeklilik katkısında bulunurlar.
• Bu para, finanse edilen bir emekli maaşı oluşturmak için kullanılır.
• Bu para aynı zamanda yatırım olarak da kullanılabilir. Bu tür bir yatırımın ek kar elde etmeyi amaçladığı ve yalnızca kesinlikle karşılığını verecek son derece güvenilir projelerin yatırım faaliyetinin nesneleri olabileceği anlaşılmalıdır. Yatırım aynı zamanda, yatırım nesnelerine oldukça katı gereklilikler getiren Rusya Federasyonu'nun ilgili yasaları tarafından da düzenlenmektedir. Çoğu zaman, kar amacı gütmeyen emeklilik fonlarından elde edilen para banka hisselerine, devlet tahvillerine, gayrimenkule vb. yatırılır. Kâr elde edildikten sonra tüm para tüm müşterilere eşit olarak dağıtılır.
• Faaliyetler çeşitli denetleyici kurumlar tarafından sıkı bir şekilde kontrol edilmektedir. Devlet dışı emeklilik fonlarının faaliyetlerini kontrol etmek için devlet tarafından görevlendirilen çeşitli komisyonlar, aktüerler, uzman emanetçiler, denetçiler ve diğer kişiler kontrol eden kişiler olarak görev yapabilirler. Denetim sonucunda şirketin şüpheli projelere yatırım yaptığı ortaya çıkarsa bu kampanya kanuna göre cezalandırılacak.

Güvenilirlik

NPF'lerin faaliyetleri, özel derecelendirme kuruluşları ve Rusya Federasyonu Merkez Bankası tarafından izlenmektedir. Bu kuruluşlar, her bir fonu müşteri sayısı, büyüme, şirketin yatırım faaliyetleri hakkında kamuya açık bilgilerin mevcudiyeti, ödemelerin düzenliliği, kanıtlanmış dolandırıcılık vakalarının varlığı vb. gibi parametrelere göre değerlendirir. Değerlendirme sonucunda her NPF'ye, belirli bir devlet dışı emeklilik fonunun güvenilirliğini gösteren özel bir derecelendirme atanır ve tüm kuruluşlar, güvenilirliğe dayalı özel bir emeklilik derecelendirmesinde toplanır. Değerlendirmeyi derlerken, NPF'nin çalışma süresi de dikkate alınır: yeni şirketler (örneğin, Ingosstrakh, Neftegarant AO ve diğerleri) hiçbir zaman yüksek güvenilirlik derecelerine sahip değildir - iyi bir derecelendirme alabilmek için, uzun zaman alır ve iyi sonuçlar verir. Güvenilirlik tahminleri aşağıdaki anlama gelir:

• A++ ve A+ dereceleri. Bu tür derecelendirmeler, ciddi piyasa dalgalanmaları durumunda bile yatırım yapmaya ve para ödemeye devam eden güvenilir ve ultra güvenilir fonlara verilmektedir.İstatistikler, bu tür fonların çok nadiren kaybolduğunu göstermektedir.
• A Notu: Bu not, sağlam projelere yatırım yapan, müşterilerine istikrarlı emeklilik maaşları ödeyen ve ekonomi politikaları piyasa dalgalanmalarından çok az etkilenen güvenilir şirketlere verilir.
• B++ ve B+ dereceleri. Bu tür değerlendirmeler kuruluşlar tarafından tatmin edici bir güvenilirlik düzeyine sahip olarak alınmaktadır. Bu tür kuruluşların faaliyetleri piyasa dalgalanmalarına bağlıdır; ödeme alınması durumunda sorunların sayısı minimumdur.
• B Sınıfı: Güvenilirlik düzeyi tatmin edici olan şirketler bu notu alır. Bu tür kuruluşların faaliyetleri oldukça piyasa dalgalanmalarına bağlıdır; dolandırıcılık ve/veya ödemelerin reddedilmesi vakaları rapor edilmiştir.
• C++ ve C+ sınıfları. Bu tokenlar güvenilirliği düşük olan şirketler tarafından alınıyor. Bu tür şirketlerin ekonomik performansı zayıftır ve çoğu zaman müşterilerine para ödemeyi geciktirirler.
• C sınıfı. Çok düşük güvenilirlik. Bu tür şirketler ödemeleri sürekli geciktiriyor ve/veya iflasın eşiğinde bulunuyor. Tahminler ve çok sayıda çalışma, bu tür değerlemelere sahip fonların sıklıkla kapandığını gösteriyor.
• Derecelendirme D. Bu derecelendirme, iflas ettiği ilan edilen kuruluşlara verilir (ancak, mevduatları sigortalıysa devletin bu tür şirketlerin müşterilerini çoğu zaman “kurtardığı” anlaşılmalıdır).
• Derecelendirme E. Bu not, iflas etmiş ve tasfiye olmuş olanlara verilmektedir.

En iyi NPF'ler

Emeklilerin hayatını kolaylaştırmak için güvenilirlik açısından en iyi devlet dışı emeklilik fonlarının bir listesini derledik. Şimdi güvenebileceğiniz en iyi 5 NPF'ye bakalım:

• Lukoil-Garant. Birçok uzman bunun bugüne kadarki en iyi NPF olduğuna inanıyor. Kuruluş neredeyse 25 yıl önce kuruldu ve 3 milyondan fazla müşteriye (bu da tüm pazarın yaklaşık %14'üne) hizmet veriyor. Toplam tasarruf miktarı 240 milyar rubleden fazla. Tüm operasyon süresi boyunca ciddi bir aldatma veya dolandırıcılık vakası kaydedilmedi. Güvenilirlik derecesi – A++. Lukoil-Garant'ın sektöre özel birçok ödülü de bulunuyor.
• "Surgutneftegaz". Şirket neredeyse 20 yıl önce kuruldu. Rusya'daki en karlılardan biridir (bu NPF'nin yıllık getirisi yüzde 11-13 civarındadır). Toplam tasarruf miktarı yaklaşık 11 milyar ruble. Derecelendirme – A++. Bazı durumlarda müşteriler bağımsız olarak yatırım yapabilir ve kar elde edebilir.
• "Avrupalı". Şirket 20 yıldan fazla bir süre önce kuruldu. Ortalama yıllık kârlılık yaklaşık %14-15'tir (bu şirket, tüm devlet dışı emeklilik fonları arasında ortalama yıllık kârlılıkta liderdir). Her müşterinin kendi yatırım planı vardır. Şirketin notu A++'dır.
• "Sberbank". Şirket 25 yılı aşkın bir süre önce kuruldu ve bu fon 1 milyondan fazla kişiye hizmet veriyor. İyi ortalama yıllık büyüme oranlarına sahiptir. Bu fon (diğerleriyle karşılaştırıldığında) en zengin olanıdır - toplam tasarruf hacmi 350 milyar rubleden fazladır. Şirket düzenli olarak mali raporlarını yayınlamaktadır. NPF güvenilirlik derecesi A++'dır. Bu şirket aynı zamanda bankacılık sektöründe de faaliyet göstermektedir.
• "Promagrofond". Şirket 20 yılı aşkın bir süre önce kuruldu; toplam müşteri sayısı 2 milyondan fazla kişidir. İyi ortalama yıllık büyüme oranlarına sahiptir. Toplam tasarruf miktarı yaklaşık 70 milyar ruble. Mevcut derecelendirme A++'dır.

Para açısından en iyisi

Şimdi nakit hacmi açısından ilk 10 devlet dışı emeklilik fonunun (NPF) neye benzediğini öğrenelim. Kâr amacı gütmeyen NPF'lerin bu derecelendirmesi şuna benzer:

Kârlılık açısından en iyisi

Merkez Bankası notuna göre

NPF'lerin faaliyetleri de Merkez Bankası tarafından değerlendirilmektedir. Merkez Bankası fon değerlendirmesine biraz farklı yaklaşıyor: Derecelendirmeyi derlerken ana kriterler sigortanın mevcudiyeti ve fon miktarıdır (aynı zamanda şirketin büyümesi, karlılığı ve diğer bazı parametreler kötü bir şekilde alınmıştır) dikkate alınarak). Merkez Bankası CF'sine göre NPF'lerin ulusal derecelendirmesi şu şekilde: Sberbank ilk sırada yer alıyor ve onu Doverie, Evropeisky, StalFond ve Lukoil-Garant gibi fonlar izliyor.

Nasıl müşteri olunur?

Bir NPF'nin müşterisi olmak için bu şirketle bir anlaşma yapmanız gerekir. Bir sözleşmeyi imzalamadan önce, kişinin bir yatırım programı ve ödeme modeli seçmesi, sözleşmenin feshi koşullarını tartışması vb. gerekir. Sözleşmeyi imzaladıktan sonra şirkete emeklilik belgesi, sigorta belgesi ve pasaport vermeniz gerekiyor. Bundan sonra kişinin emeklilik parasını yatıracağı özel bir hesap açılacaktır. Hesap açtıktan ve para yatırdıktan sonra fon, mevcut yönetmelik ve kanunlara uygun olarak kendi takdirine bağlı olarak parayı kullanma hakkına sahiptir.

Ayrıca aslında 2 tür emekli maaşı olduğunu da anlamalısınız:

• Asgari emeklilik. Bu emekli maaşı, bir kişinin NPF hesabına aktardığı tüm paradan oluşur. Şirketin ekonomik durumu ne olursa olsun, bir kişi bu asgari emekli maaşına hak kazanabilir (bu tür emekli maaşlarının genellikle sigortalanabilir olduğu, dolayısıyla iflas durumunda devletin kişiye parasını ödeyebileceği de unutulmamalıdır).
• Gerçek emeklilik. Bu emeklilik, yatırım yoluyla elde edilen tüm para + gelirden oluşur. Buradaki kural basit: karlılık ne kadar yüksek olursa şirket o kadar fazla kar elde eder; Şirketin karı ne kadar büyük olursa, her emekliye o kadar fazla para aktarılacak. Şirketin işleri kötü giderse, gerçek emekli maaşının büyüklüğü düşebilir (bu nedenle, sorumlu bir şekilde devlet dışı bir emeklilik fonu seçmeniz gerekir), ancak şirket iflas etse bile yatırımcısının emeklilik fonuna hak kazanabileceğini unutmamalısınız. asgari emeklilik.

Çözüm

Artık NPF derecelendirmesinin neye benzediğini ve hangi NPF'nin en iyi olduğunu biliyorsunuz. Özetleyelim. NPF'ler vatandaşlar için emeklilik sağlanması alanında yer alan özel özel fonlardır. NPF çalışanları çeşitli projelere para yatırabilir ve elde edilen tüm karlar daha sonra fonun tüm müşterileri arasında yeniden dağıtılacaktır (emeklilik fonlarının faizi ana emekli maaşıyla birlikte ödenir). Haksız yatırım olasılığını azaltmak için tüm fonların faaliyetleri özel kanunlarla düzenlenmektedir. İyi olanların örnekleri Lukoil-Garant, Sberbank, Gazfond ve diğerleridir. Herkes fonun müşterisi olabilir; Bunu yapmak için devlet dışı emeklilik fonlarının derecelendirmelerini incelemeli, bir şirket seçmeli ve onunla bir anlaşma yapmalıdır.

İyi bir emeklilik, yaşlılıkta iyi bir yaşamın garantisidir. Bu yardım, belirli bir süre çalışmış ve yaşlılığa kadar yaşamış vatandaşlara yöneliktir. Eski çalışma yeteneğini kaybeden nüfusun geçimini sağlamak için devlet ödeme yapar ve... Bu, iş deneyimi kısa olsa veya emekli maaşı bağlansa bile garanti altına alınmış bir haktır. Doğru, o zaman büyüklüğü ülkede belirlenen minimum seviyeye eşit olacak ve ödemelerin başlangıcı, çalışan vatandaşlara kıyasla birkaç yıl değişecek.

Kısa bir süre önce emeklilik mevzuatında tasarrufların vatandaşın emeklilik hesabına yatırılması yöntemiyle ilgili bazı değişiklikler oldu. Bildiğiniz gibi böyle bir fayda iki bölümden oluşuyor: sigorta ve tasarruf. Birincisi yüzde 16, ikincisi ise yüzde 6. Bir vatandaş, Rusya Federasyonu Emeklilik Fonu'ndan devlet dışı bir finans kuruluşuna giderse, finanse edilen kısmı endekslenecek ve emekli olduğunda tüm birikimlerini çekebilecek veya bunları aylık ödemelere bölebilecek.

Gelecekteki emekli, dilerse tutarın tamamını sigortaya yönlendirerek fonlanan kısmı kaldırabilir ve böylece yaşlılık aylık ödeneğini artırabilir. Bu tür vatandaşlar varsayılan olarak Emekli Sandığı'na bağlı kalır ve işveren onlar adına devlete katkı payı öder.

Konunun mevzuat yönü

Rusya Federasyonu'nda 424-FZ sayılı “Fonlu Emeklilik Hakkında” Kanunu bulunmaktadır, buna göre zorunlu emeklilik sigortası sisteminde sigortalı olan kişiler çalışma faaliyetleri sırasında kendi sermayelerini oluştururlar.

Bu tasarruflar, 1967'den sonra doğan vatandaşların emeklilik hesaplarında yer alıyor, çünkü işverenler, Rusya mevzuatına uygun olarak bu katkı paylarını onlar için ödüyor.

Ayrıca, Devlet emeklilik ortak finansman programı vatandaşların kendi takdirine bağlı olarak gönüllü olarak katkı payı ödemesine olanak tanır. İkinci ve sonraki çocuğu doğuran ve bunu alan kadınlar, bunu emekli maaşının kendi fonlanan kısmını oluşturmak için kullanma hakkına sahiptir.

Vatandaşlar, sigorta primlerinin bireysel kişisel hesaba alınmaya başlandığı andan itibaren beş yıl boyunca süren emeklilik sağlama yöntemini seçme hakkını saklı tutar. Bu konu Madde 33.3'ün 2. paragrafında tartışılmaktadır.

NPF vatandaşlara emekli maaşı sağlamanın yanı sıra diğer sosyal güvenceler alanında da faaliyet gösteren, kar amacı gütmeyen bir kuruluştur.

Çalışma prensibi benzer bir hükümet yapısıyla neredeyse aynıdır, bu nedenle ana işlevleriçok benzer:

Yasal çerçeve NPF'lerin fonksiyonlarını ve faaliyetlerini düzenleyen çeşitli yasal düzenlemelerle temsil edilmektedir:

1. Emeklilik tasarruf hesaplarının nasıl tutulduğunu açıklayan 27-FZ Sayılı “Zorunlu emeklilik sigortası sisteminde bireysel (kişiselleştirilmiş) muhasebe hakkında” Kanun.
2. 2001 tarihli 167-FZ sayılı Federal Kanun.
3. Sanat. Böyle bir fonun eylemlerini yürütmesinin temelini oluşturan Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 123.17'si.
4. 75-FZ sayılı Federal Kanun, NPF'lerin faaliyetlerini doğrudan açıklamaktadır.

Emeklilik mevduatı devlet dışı bir fona yerleştirilebilir Belirli bir gruba ait:

1. Evrensel, yani açık - herhangi bir finansal ve endüstriyel gruba ait değiller; varlıklarının ezici çoğunluğu vatandaşların tasarruflarıdır.
2. Bölgesel - yalnızca belirli bir bölgede faaliyet gösterir ve yerel makamlar tarafından desteklenir.
3. Kurumsal – kurucu programlarla çalışın ve yatırılan tasarrufların yüzdesi güvenli ve istikrarlı bir şekilde artıyor.
4. Esirler – kurucuların programlarıyla faaliyetler yürütürler.

Seçim kriterleri

Devlet, NPF'lere yalnızca zorunlu değil, aynı zamanda devlet dışı da olmak üzere Rus vatandaşlarının emekli maaşlarını oluşturma ve sürdürme yetkisini vermiştir.

İkincisi, müşterinin fonlarından belirli bir yüzdesinin kendisine bizzat aktarılmasıyla elde edilen fon kârını ifade eder. Ayrıca gönüllü katkıları da unutmayın.

İnkar edilemez olanlar arasında ana olanlar tanımlanabilir:

Ne yazık ki, burada bazı dezavantajlar var:

1. Kuruluşun mevcut raporlama dönemindeki başarılı duruma tam olarak güvenmemesi nedeniyle, devlet dışı bir emeklilik fonunun istikrarlı bir geliri garanti edilmemektedir.
2. Devlet dışı bir emeklilik fonunun lisansının iptal edilmesi ihtimali vardır - o zaman müşterinin tasarruflarını başka bir devlete veya devlet dışı fona aktarması gerekecektir ve bu her durumda belirli mali maliyetler gerektirir.

7 Mayıs 1998 tarih ve 175-FZ sayılı “Devlet Dışı Emeklilik Fonları Hakkında Kanunun” 13. maddesinin 6. fıkrası, tasarruflarınızı devlet dışı emeklilik fonları arasında yılda bir defadan fazla aktaramayacağınızı belirtmektedir; Organizasyon bilinçli ve dengeli olmalıdır.

Bunu yapmak için dikkatlice okumalısınız optimal seçeneği belirleyen ana kriterler. Yani, bunlardan birkaçı var:

Güvenilirlik ve karlılık açısından derecelendirmelere göre en iyi fonlar

Kârlılık göstergesi - yerli devlet dışı emeklilik fonlarının sıralamasında önemli bir koşul. Bu değerin sabit olmadığını anlamak gerekir; genellikle oldukça öznel ve değişkendir. Derecelendirme pozisyonları, çeşitli proje türlerine, yatırımcıların katılımıyla programlara ve özel fonlara katılımdan elde edilen kar miktarına göre değişmektedir.

Devlet dışı bir emeklilik fonunun başarılı bir şekilde işletilmesinin önemli bir koşulu, şirketin yatırım politikası ve stratejisinin yanı sıra zaman kaynağının - yatırım alanında ne kadar bireysel fon kullanılacağının - faydasıdır.

2018 yılında bu göstergede lider konum Telecomsoyuz tarafından sıkı bir şekilde tutulurken, UralSib fonu ikinci sırayı aldı.

Güvenilirliğe gelince, bugün Rusya'da resmi olarak akredite oldular sadece iki organizasyon Bu alanda analitik yürütme yetkisine sahip olanlar. Araştırmaya göre pozisyonlar bölünmüş durumda Aşağıdaki şekilde:

1. NPF Sberbank- ilk beşte lider. Emeklilik çağındaki çok sayıda vatandaş, emekli maaşı tahakkuklarının finanse edilen kısımlarını bu şirkete emanet ederek seçimini bu şirketten yana yaptı. Bu kararın ana nedeni devlet düzeyinde mali güvenliğin sağlanmasıdır. Fon aynı zamanda müşterilerine, bir kişinin emeklilik tasarrufu için en iyi seçeneği seçebilmesi için çeşitli programlar sunmaktadır. Bu durumda zorunlu olan sigorta, yaşlıların düzenli katkı payları yoluyla paylarını artırmalarına olanak tanıyacak. Mevcut karlılık göstergelerini korumak isteyenler için Sberbank bireysel bir yaklaşım politikası sunuyor.
2. Lukoil NPF– ülkenin finans piyasasındaki deneyim – yirmi yıldan fazla. Bu dönemde kurum, küçük bir şirketten, kendisine emanet edilen fonları yalnızca güvenilir bir şekilde korumakla kalmayıp aynı zamanda aktif olarak artırabilen bir kuruluşa dönüştü. Şirketin tüm faaliyetleri, mali sızıntıların bulunmadığını garanti eden ve daha ileriye dönük sermaye yatırımına olanak tanıyan sendikanın sıkı kontrolü altında yürütülmektedir.
3. Kendinden emin– fon neredeyse 20 yıl önce Nijniy Novgorod'da kuruldu, kurucuları bağımsız ve saygın Rus şirketleriydi. Trust, devlet ortak finansman projesinde aktif rol alarak kullanıcılarına emeklilik paylarını önemli ölçüde artırma şansı veriyor. Finansal risklere karşı tam garanti Emekli Sandığı tarafından sağlanmaktadır.
4. NPF Soglasie– Yetkili uzmanlara göre fon, 2018 yılında kârlılık, istikrar, güvenilirlik ve politikasının tutarlılığı açısından yüksek puanlar alarak yatırımcılara kişisel fonlarını mümkün olduğunca kârlı bir şekilde yatırma fırsatı verdi. Göstergeleri önceki yıllara göre iki kattan fazla arttı.
5. Avrupalı– Fon neredeyse tüm derecelendirmelerde ve analitik izlemede ilk 10'da yer alıyor. Bu, işinin güvenilirliği ve dürüstlüğü sayesinde başarıldı. Şeffaf bir politika, her kullanıcının kişisel hesaplarındaki tasarruflarının hareketini takip etmesine olanak tanır ve bu da fonun itibarı üzerinde olumlu bir etkiye sahiptir. Buna ek olarak, devlet ortak finansman programının bir katılımcısıdır ve aynı zamanda bir annenin sertifikasına yatırım yaparak gelecekteki emekli maaşınızın boyutunu artırmanıza da olanak tanır. Fon, emekliler için tahakkukların gelir kısmını artırmaya yönelik kişisel planlar geliştirerek yatırımcılar için karşılıklı yarar sağlayan işbirliği için neredeyse ideal koşullar yaratıyor.

En yüksek öncelikli NPF'yi belirlemede önemli bir nokta istatistiksel bilgidir - dikkatlice inceleyerek, 2018'de fon tekliflerinden hangisinin en çok talep göreceğini kolayca belirleyebilirsiniz.

Selamlar! Bana göre NPF en iyisi değil, gelecekte emekli maaşı oluşturmanın en basit ve en uygun yollarından biri. "En iyisi değil" çünkü Rus fonlarının güvenilirliği hala düşük, ancak hükümetin "emeklilik meselelerine" müdahalesi tam tersine çok belirsiz. Programın uzun sürmesi ve tasarruf para birimi olarak Rus rublesinin kullanılması kafa karıştırıcı.

Ancak her halükarda gönüllü-zorunlu olarak emekli maaşı oluşturmanız gerekecek. Ve eğer okurlarım daha ciddi araçlar (örneğin borsa veya) ve stratejiler kullanarak geleceğe yatırım yapma fırsatlarını ilk öğrenenler arasında olacaksa, o zaman Rus yönetim şirketleri hakkında henüz hiçbir şey yazmadım.

Peki hangi devlet dışı emeklilik fonu en iyi, en karlı ve güvenilirdir? Aceleci sonuçlar çıkarmayın ve yazıyı sonuna kadar okuyun.

Hiçbir durumda Rusya'da bir şirketi sadece kârlılığına dayanarak seçmemelisiniz! Birkaç seçim kriteri olmalı. Ancak en kolay yol, fonun güvenilirlik derecesine odaklanmaktır. Dahası, iki derecelendirme kuruluşunun değerlendirmesine tamamen güvenilebilir: “Uzman RA” ve Ulusal Derecelendirme Ajansı (sadece elimizde başkaları olmadığı için de olsa).

NPF "Blagosostoyaniye"

Blagosostoyanie, 20 yılı aşkın süredir Rusya pazarında faaliyet göstermektedir. Şirket, Mart 2005'te devlet dışı emeklilik provizyon hizmetleri için lisans aldı. Fonun kurucuları arasında OJSC Rus Demiryolları da bulunmaktadır.

Hem Expert RA ajansı (A++ "olağanüstü yüksek düzeyde güvenilirlik") hem de NRA (AAA "maksimum güvenilirlik") tarafından yüksek bir derecelendirme verildi. Blagosostoyanie Vakfı NAPF'nin bir üyesidir. Fon, STK programlarına katılanların sayısı ve ek emekli maaşı alan kişi sayısı açısından Rusya'da ilk sırada yer alıyor.

2016 ortası itibarıyla STK programlarına katılan “Refah” katılımcılarının sayısı 1,2 milyonu aştı. Halihazırda 338 binden fazla emekli fondan devlet dışı emekli maaşı alıyor. Aynı tarih itibarıyla emeklilik rezervlerinin büyüklüğünün 312,6 milyar ruble olduğu tahmin ediliyor.

NPF NEFTEGANT

Fon, Mayıs 2000'de Rosneft tarafından kuruldu. Başlangıçta emekli olan şirket çalışanlarının sosyal korunması amacıyla oluşturulmuştur. Bugün NEFTEGARANT fonu ülkedeki en büyük 15 emeklilik fonu arasında yer alıyor.

Müşteri sayısı 113 bin kişiyi aştı. 30 Haziran 2016 itibarıyla oluşan emeklilik rezervleri neredeyse 41,4 milyar ruble olarak gerçekleşti. NFP, Expert RA ve NRA'dan alınan maksimum güvenilirlik derecelendirmeleriyle "övünebilir".

Şirket bireylere iki plan sunmaktadır; bunlar arasında ömür boyu ödemeli ve "vadeli" (emekli maaşının ödenme süresini siz seçersiniz).

Yatırımcı önceden “sipariş verebilir”:

• Emeklilik süresi (ömür boyu veya birkaç yıl)
• Ek emeklilik tutarı
• Yapılan sözleşmeyi herhangi bir zamanda feshetme imkanı
• Sevdiklerinizden para miras almanın koşulları

NPF Sberbank

Rusya'nın en eski emeklilik fonu. 1995 yılında Rusya Federasyonu Tasarruf Bankası Yönetim Kurulu kararıyla oluşturuldu.

Sberbank NPF şubeleri Rusya'nın tüm bölgesini kapsamaktadır: Kamçatka'dan Kola Yarımadası'na. Fon, Ulusal Devlet Dışı Emeklilik Fonları Birliği'nin üyesidir. Tasarruflar Sermaye Yönetim Şirketi, Emeklilik Tasarruf, Bölge EsM ve TKB Yatırım Ortakları tarafından yönetilmektedir.

2016 ortası itibarıyla Sberbank'taki emeklilik rezervlerinin hacmi 14,7 trilyonu aştı. ruble ve katılımcı sayısı 318 bin kişiye yaklaştı. Fon, 30 Haziran 2016 itibarıyla yıllık %11,64 getiri elde etti.

Şirket, bireylere “Bireysel Emeklilik Planları” adını verdiği bir ürün sunuyor. Gelecekteki emekli, katkı paylarının sıklığını ve boyutunu seçebilir. Hesabınıza herhangi bir Sberbank şubesinden veya uzaktan (Sberbank Online sistemi aracılığıyla veya Sberbank NPF web sitesi aracılığıyla) para aktarabilirsiniz.

İlk ödemenin minimum tutarı 1.500 ruble, sonraki her ödeme ise 500 ruble.

Programın şartları sözleşmeyi erken fesih imkanı sağlar. Programa katılırsanız, ilk iki yıl içinde ödemiş olduğunuz ücretlerin %80'ini iade edebilirsiniz. İki yıl sonra: Katkı payının %100'ü ve yatırım gelirinin yarısı. Beş yıl sonra: Katkı paylarının tamamı ve tüm yatırım geliri.

Emeklilik sonrasında istediğiniz emeklilik ödeme süresini seçebilirsiniz (ancak beş yıldan az olmamak kaydıyla).

NPF Rosgosstrakh

NPF RGS, 2007 yılı sonunda devlet dışı emeklilik sağlanmasına yönelik bir lisans aldı.

Bugün fondaki tasarruf miktarı neredeyse 150 milyar ruble, emeklilik rezervleri 445,7 milyon ruble, katılımcı sayısı ise 2,8 milyon kişiyi aştı. Son göstergeye göre fon, piyasanın ilk üç lideri arasında yer alıyor. Rosgosstrakh'ın bölgesel ağı Rusya genelinde 66 şubeyi içermektedir. Merkez Bankası verilerine göre 30 Haziran 2016 itibarıyla fonun getirisi %11,82 oldu.

RGS bireylere çeşitli emeklilik planları sunmaktadır. Örneğin: devlet dışı emekli maaşının ömür boyu ödenmesi, belirli miktarda emekli maaşı ödemesi (iki ila on yıl arası), hesaptaki fonlar tamamen tükenene kadar emekli maaşı ödenmesi ve diğerleri.

Emeklilik katkı payları her ay, üç ayda bir, altı ayda bir ve yılda bir defa olmak üzere toplu olarak aktarılabilir.

NPF Telekom Soyuz

Telekom Soyuz, emeklilik rezervlerinin hacmi açısından ilk on pazar lideri arasında, STK katılımcı sayısı açısından ise ilk üçte yer alıyor. Resmi olarak Şubat 1996'da tescil edildi. 2013 yılında fonun kontrolü O1 Grubuna geçti. Tasarruflar IG Capital Partners Yönetim Şirketi tarafından yönetilmektedir.

30 Haziran 2016 itibarıyla emeklilik rezervleri 23,86 milyar ruble, katılımcı sayısı ise 435 bin kişiye yaklaştı. Merkez Bankası'na göre fonun aynı tarihteki getirisi yıllık %14,66 oldu.

Fon seçerken hangi kriterleri kullanmalısınız?

Tekrar. Kesinlikle karlılık düzeyine odaklanmamalısınız!

Birincisi, geçmişteki iyi getiriler gelecekte de iyi getirileri garanti etmez. İkincisi, şirkette sorun olması durumunda paranızı geri almanız veya başka bir NPF'ye geçmeniz son derece zor olacaktır. Hangisini seçmenin daha iyi olduğunu anlamanıza yardımcı olacak ana seçim kriterleri şunlardır:

• Yaş. Fon ne kadar eski olursa o kadar güvenilir olur. Şirketin iki büyük mali krizden (1998 ve 2008) başarıyla "hayatta kalması" harika bir şey.
• Kurucular. Büyük sanayi grupları (Gazprom) veya büyük bir banka (Sberbank) tarafından oluşturulan NPF'ler daha güvenilirdir. Özel bir kişi ya da az bilinen bir grup şirket tarafından kurulmuşsa durum daha da kötüdür. Kurucularla ilgili bilgiler, Rusya Federal Vergi Dairesi'nin web sitesindeki Birleşik Devlet Tüzel Kişiler Sicilinde kamuya açık olarak yayınlanmaktadır.
• Bağımsız derecelendirmedeki konumu. Bu tür derecelendirmeler düzenli olarak bağımsız derecelendirme kuruluşları tarafından oluşturulur: Uzman RA veya Ulusal Derecelendirme Ajansı. Yalnızca en iyi ve en güvenilir şirketler derecelendirmelere girebilmektedir.
• Fon itibarı. Seçim yapmadan önce mutlaka birkaç saat ayırmalı ve internetteki fonla ilgili incelemeleri değerlendirmelisiniz. Şirketin web sitesinde değil, üçüncü taraf kaynaklarında.
• Hizmetlerin rahatlığı. Ne kadar fazla ofis olursa o kadar iyidir. 24 saat boyunca ücretsiz olarak ulaşabileceğiniz bir numaranın olması tavsiye edilir. Bireysel emeklilik hesabınızdaki fon akışına ilişkin bilgilerin yer aldığı, fonun internet sitesinde kişisel bir hesaba sahip olmanızın zararı olmaz.

Düzenli okuyucularım, Rusya Federasyonu'nda emekli maaşı ile ilgili tüm bu fikir hakkındaki fikrimi zaten biliyorlar: oraya işverenin katkısını aşan hiçbir şey yatırmayın!

Kişisel paranızı oraya yatırmamanız için işte birkaç neden:

• En hafif deyimle Rusların emeklilik geleceği çok belirsiz
• Devlet dışı emeklilik fonları aracılığıyla yapılan yatırımların yapısı prensipte yanlıştır: Piyasadaki en uzun paranın yasal olarak yalnızca tahvillere ve mevduatlara (!) yatırılmasına izin verilmektedir ve hisse senetlerine yalnızca %20 bırakılmaktadır. Böylece enflasyon her yıl tasarruflarımızı tüketiyor ve 10-20-30 yıl sonra hiçbir iz kalmayacak...
• Yönetim şirketlerindeki fonlar sigortalı değildir (aynı birime bağlı ürünlerin aksine).

Gelecekteki emekli maaşınızı yalnızca aracılığıyla oluşturmanızı şiddetle tavsiye ederim! Bu sitede bu konuyla ilgili birden fazla makale yazdım.

Rusların devlet dışı bir emeklilik fonu seçerken hâlâ birçok seçeneği var. Ancak bu bilinçli ve sorumlu bir şekilde yapılmalıdır.

Fotoğraf: Fotolia/Photobank

Kasım ve Aralık, geleneksel olarak Rusların birikimlerini emanet edebilecekleri bir emeklilik fonu seçmek için acele ettiği en aktif aylardır. Bu yıl yaklaşık 4,7 milyon kişi şimdiden emeklilik transferleri için başvuruda bulundu. Ancak bir fon seçerken nasıl hata yapılmaz? Nelere dikkat etmelisiniz?

'Sessiz halk' artık sessiz değil

VEB'in varlıkları şu anda yaklaşık 1,8 trilyon ruble emeklilik tasarrufu içeriyor; buna karşılık devlet dışı emeklilik fonlarının hesaplarında birikmiş olan 2,4 trilyon ruble var. Vatandaşların eyaletten kaçma hızına bakılırsa, devlet yönetim şirketinin emeklilik kumbarası "zayıflamaya" devam edecek. Bu yıl 2,6 milyondan fazla "sessiz insan" VEB'den paralarını çekmeye karar verdi.

Gelecekteki emekliler, ne devlet yönetim şirketini özel fonlara değiştirme riskleri ne de kâr kaybı nedeniyle durdurulamıyor. VEB'den NPF'lere yapılan transferlerin %99'u programın ilerisinde gerçekleşti. Vnesheconombank Birinci Başkan Yardımcısı Nikolai Tsekhomsky, Ağustos ayında yaptığı açıklamada, geçen yıl erken transferler nedeniyle yaklaşık 27 milyar ruble kaybettiklerini söyledi. Toplamda vatandaşlar VEB'den 240 milyar rubleden fazla emeklilik tasarrufu aldı.

Peki kazanılan geliri kaybetme riskine rağmen Ruslar emekli maaşlarının yöneticisini değiştirmeye karar verirken çok mu yanılıyorlar? Piyasa katılımcıları, devlet dışı özel emeklilik fonlarına yapılan transferlerdeki artışı aracı kurumların faaliyetlerine bağlıyor ancak başka nedenler de var. Özellikle, emeklilik sistemi hakkında az çok bilgi sahibi olan herhangi bir kişi, Rusya Federasyonu Emeklilik Fonundaki emekli maaşlarının aksine, devlet dışı bir emeklilik fonundaki tasarrufların miras alınabileceğini bilir. Pek çok kişinin, bir şey olması durumunda parayı devlete bağışlamak yerine yakınlarına aktarmayı tercih ettiği açık.

Diğer bir neden: Maliye Bakanlığı'nın, vatandaşların gelecekteki emekliliklerine kendi başlarına katkıda bulunmaları gereken yeni bir emeklilik sistemi konseptini (bireysel emeklilik sermayesi sistemi. Henüz onaylanmadı) açıklamasının ardından, ne olacağı sorusu ortaya çıktı. “sessiz insanların” parasına. Bunları emeklilik puanlarına dönüştürme fikri açıkça halk arasında destek bulamadı. Sonuçta hiçbir uzman, PFR puanlarının ne olduğunu ve gelecekteki emekli maaşının gerçek boyutunun bunlara nasıl bağlı olduğunu açıklamayı taahhüt etmeyecektir. Ayrıca, programın yazarlarına göre bireysel emeklilik sermaye sistemi çerçevesindeki yeni katkıların, halihazırda belirli bir vatandaşın tasarruflarını içeren bir fona gitmesi gerekiyor. Devlet dışı bir emeklilik fonunu tercih etmeyenlerin katkıları rastgele seçilen bir fona gidecek.

Aslında vatandaşların tasarruflarını aktaracakları ve bireysel sanayi kompleksi için hangi kesintilerin alınacağı devlet dışı bir emeklilik fonu seçimine karar vermek için çok az zamanları kaldığı ortaya çıktı. Maliye Bakanlığı ve Merkez Bankası'nın planına göre yeni emeklilik sisteminin 2019 yılında çalışmaya başlaması gerekiyor. Doğru, gerekli yasayı zamanında çıkarmak için zamanları olup olmayacakları büyük bir sorudur.

Her durumda, gelecekteki emekli maaşınızla ne yapacağınıza en kısa sürede karar vermeniz gerekir.

Seçim kriterleri: karlılık ve büyük hissedar, coğrafya ve kişisel bağlantılardan daha önemlidir

Doğru seçimi yapmanıza yardımcı olmak için Banki.ru, emeklilik parasını profesyonelce yönetenlerle - NPF'ler ve yönetim şirketleriyle röportaj yapmaya karar verdi. Piyasa katılımcılarından aşağıdaki fon seçim kriterlerine öncelik vermeleri istendi::

- yatırım getirisi;

- fon varlıklarının büyüklüğü;

- büyük bir hissedarın varlığı;

- mali göstergeler: kar, vb.;

- fonun güvenilirliğinin öznel değerlendirmesi;

- ek hizmetlerin mevcudiyeti;

- temsilciden gelen bonuslar;

- Medyada fon hakkında olumsuz bilgilerin varlığı/yokluğu;

- fonun yönetimiyle kişisel tanışma;

- ikamet yerine coğrafi yakınlık;

- olası yatırım geliri kaybı.

Piyasa katılımcıları da listede yer almayan ancak bazı nedenlerden dolayı önemli gördükleri kendi kriterlerini girme fırsatı buldu. Toplamda en büyük 20 emeklilik fonu ve yönetim şirketiyle anket yapıldı.

Ve olan da buydu. Fon seçiminde dikkate alınması gereken en önemli kriterler arasında ankete katılan uzmanların yarısından fazlası, yatırımın geri dönüşünü, yatırım gelirinde olası kaybı ve büyük bir hissedarın varlığını belirtti. Birçok piyasa katılımcısına göre son kriter, fonun güvenilirliğinin kanıtıdır.

NPF VTB Genel Müdürü Larisa Gorchakovskaya'ya göre, "hissedar örneğin büyük bir devlet bankası ise, bu ek bir güvenilirlik garantisi olacaktır." Ayrıca, gelecekteki emeklinin, fonun emekli maaşlarının ödenmesine ilişkin belgeleri nerede ve nasıl kabul ettiğini açıkça anlaması gerektiğine dikkat çekiyor. Böylece daha sonra emekli maaşına başvurmak için ülke genelinde seçilen fonun tek ofisine gitmenize gerek kalmaz.

Ankete katılan piyasa katılımcılarının çoğunluğunun da belirttiği gibi, seçilen NPF'nin gösterdiği kârlılığa oldukça uzun bir ufukta, en azından birkaç yıl içinde bakılmalıdır. NPF Lukoil-Garant Genel Müdürü Denis Rudomanenko, finanse edilen bir emeklilik oluşturma sürecinin uzunluğu göz önüne alındığında, müşterilerin kesinlikle birikmiş karlılığa bakması gerektiğini söylüyor. Fonunuzun değerlendirme için en uygun dönemde (en az 8-10 yıl) hangi sonuçları gösterdiğini öğrenin. "Bir veya iki yıllık getiriler, emekliliğinizi yöneten fonun performansının göstergesi değil" diyor.

En büyük fonların emeklilik tasarruf portföyünün 2016 yılı kârlılığı*

*Sıralamada 1 milyondan fazla sigortalının bulunduğu fonlar yer alıyor.

Rusların, finanse edilen emeklilik maaşlarıyla ne yapacaklarına karar vermek için iki aydan az bir zamanı kaldı. Bu parayı kime emanet etmek daha iyidir?

Yaklaşık bir hafta önce - 23 Ekim'de - hükümetin web sitesinde Devlet Dumasına sunulan ve 2016 yılının sonuna kadar sözde "sessiz insanların" bir yönetim şirketi veya yönetim şirketi seçme hakkını genişleten yeni bir yasa tasarısı hakkında bilgi ortaya çıktı. -emekli maaşlarının finanse edilen kısmı için devlet emeklilik fonu. Daha sonra web sitesinde bir hata olduğu ortaya çıktı - bu, 2016 yılı için emeklilik tasarruflarının dondurulmasıyla ilgiliydi.

Bu, emekliliğin finanse edilen kısmını (ücret fonunun %6'sı) oluşturma hakkını korumak için devlet dışı bir emeklilik fonu veya yönetim şirketi seçme fırsatının ikiden daha az bir sürede ortadan kalkacağını hatırlatmanın bir başka nedenidir. aylar. 1 Ocak 2016'dan itibaren "sessiz insanlar" tasarruf fırsatını kaybedecek ve yalnızca maaşlarının %22'si oranında sigorta emekliliği alabilecekler. Finansman kısmını elinde tutmaya karar verenler için katkı payları şu şekilde dağıtılacak: Sigorta kısmı için %16, fonlanan kısım için %6.

Puan veya para

Her iki emeklilik türünün de kendine göre dezavantajları bulunmaktadır. Böylece sigorta kısmı puan şeklinde oluşuyor. İşverenler, çalışanları için gerekli parayı Emekli Sandığı'na öder ve Emekli Sandığı da bu parayı mevcut emeklilerin ödemesi için gönderir. Çalışanın bireysel emeklilik hesabına belirli sayıda puan aktarılır. Bu puanların gelecekte nasıl gerçek paraya çevrileceğini anlamak mümkün değil.

Finanse edilen kısımla ilgili sorun, hükümetin planlarının tamamen öngörülemez olmasıdır. Emeklilik tasarruflarının dondurulup çözülmeyeceği henüz belli değil. Ulusal Devlet Dışı Emeklilik Fonları Birliği (NAPF) başkanı danışmanı Valery Vinogradov, "2014, 2015 ve 2016'da işverenden gelen yeni gelir çalışanların tasarruf hesaplarına gitmeyecek" diye açıklıyor. - Bütçeye gittiler. Devlet bu parayı puan şeklinde sigorta kısmında dikkate alacağının sözünü veriyor. Ancak puanın maliyeti her yıl hükümet tarafından belirlendiği için önceden bilinemez. Ve her yıl bu puanın değeri farklı oluyor.”

RBC'nin görüştüğü uzmanlar, vatandaşların emekli maaşlarının finanse edilen kısmından hâlâ vazgeçmemelerini tavsiye ediyor. Emeklilik tasarruflarının puanlardan farklı olarak gerçek para olduğunu hatırlatıyor Pension and A şirketinde analist aktüerya istişareler" Evgeniy Biezbardis.

“Bugün sigortalı emekliliğin tüm faydaları ortadan kalktı. Kamuoyuna açıklanan tek avantaj, kanuna uygun olarak enflasyona endekslenmesiydi. Ancak artık endeksleme %4’te olacak. Bütçede para yok ve yakın gelecekte buna dair bir işaret de yok” diye aynı fikirde Vinogradov. Fonlu emekliliğin bir diğer önemli avantajı da miras alınabilmesidir. Bir kişinin emeklilikten önce ölmesi durumunda emeklilik birikiminin tamamı yasal haleflerine aktarılır.

Devlet dışı bir emeklilik fonu nasıl seçilir

Uygulama, Vnesheconombank tarafından yönetilen "sessiz insanların" emeklilik tasarruflarının enflasyon nedeniyle değer kaybettiğini gösteriyor. VEB'in 2009-2014 toplam karlılığı. Rusrating'e göre aynı dönemdeki enflasyon oranı %44,25, enflasyon oranı ise %58,65'tir. Devlet dışı emeklilik fonlarının karlılık göstergeleri ortalama olarak enflasyonun üzerindedir.

Devlet dışı bir emeklilik fonu seçerken öncelikle emeklilik tasarruflarını garanti altına almak için sisteme dahil edilen fonların listesini dikkatlice okumanız gerekir. Bugün 32 devlet dışı emeklilik fonu var. Biezbardis, fonların karlılığına da dikkat edilmesi gerektiğini, ancak birkaç yılın performansının aynı anda değerlendirilmesi gerektiğini söylüyor.

Bazı NPF'lerin belirli dönemlerde karlılığı sıfırdır. Bu da vatandaşların tasarruflarının yıl içinde artmadığı ya da yatırımlarının olumsuz sonuçlar getirdiği anlamına geliyor. Personal Capital danışmanlık grubunun danışmanı Dmitry Gerasimenko, emeklilik tasarruflarının geri ödenmesi esasına göre faaliyet gösteren devlet dışı emeklilik fonlarının, rezervlerden kaynaklanan kayıpları telafi ettiğini açıklıyor.

Rusrating şirketine göre Avrupa Emeklilik Fonu beş yılın ardından en kârlı fon oldu ve enflasyon oranının neredeyse iki katı olan %102 getiri göstermeyi başardı. Fonun ilk başkan yardımcısı Nikolai Efremov'a göre yatırımın ana yönü Rus şirketlerinin tahvilleri. Örneğin, NPF portföyünün Rusya'nın en büyük demiryolu yük taşımacılığı operatörü olan Freight First Company JSC, Magnit ve Europlan leasing şirketinin tahvillerini içerdiğini söylüyor.

Personal Capital'den Gerasimenko, 30-40 yaşları arasındaki insanlar için tasarruf paylarını büyük bir yönetim şirketine devrederek daha aktif bir şekilde yönetmeyi öneriyor. Ona göre NPF'ler yönetim şirketleri aracılığıyla çalışıyor ve komisyon kaybediyor, bu da karlılığı etkiliyor. Ancak aynı zamanda emeklilik fonları da garanti sistemine dahil ediliyor; fonun iflas etmesi durumunda sigorta primlerinin tamamı Mevduat Sigorta Kurumu tarafından geri ödeniyor.

Emeklilik bürokrasisi: fonların devlet dışı bir emeklilik fonuna nasıl aktarılacağı

Emeklilik Fonu'ndan (PFR) devlet dışı bir emeklilik fonuna, yönetim şirketine veya VEB Devlet Yönetim Şirketine (aynı zamanda finanse edilen emeklilik fonları için yatırım portföyleri de sunmaktadır) para aktarmak istiyorsanız, birkaç seçeneğiniz vardır. İlk seçenek Emeklilik Fonu şubesine, ikincisi Devlet Dışı Emeklilik Fonu (NPF) şubesine başvuru yazmaktır, ancak bu durumda devlet hizmetleri portalına kaydolmanız gerekir. Üçüncü seçenek, başvuruyu noter tasdikli imzalı posta yoluyla Emekli Sandığı'na göndermektir. Bu durumda kişinin bizzat notere gitmesi gerekir, ayrıca bazı devlet dışı emeklilik fonları da bu hizmeti vermektedir. Başvuru yapabilmek için pasaportunuzun ve bireysel kişisel hesap sigorta numaranızın (SNILS) yanınızda olması gerekmektedir. Zaten Emeklilik Fonundan para transfer ettiyseniz ve finanse edilen emekli maaşından hayal kırıklığına uğradıysanız, bunu reddedebilirsiniz. Bunu yapmak için Emeklilik Fonuna da ilgili bir başvuru yazmanız gerekir.